- Offerta formativa A.A. 2016/2017
- Laurea Magistrale in Economia finanza e assicurazioni
- ASSET MANAGEMENT
ASSET MANAGEMENT
- Insegnamento
- ASSET MANAGEMENT
- Insegnamento in inglese
- ASSET MANAGEMENT
- Settore disciplinare
- SECS-P/11
- Corso di studi di riferimento
- Economia finanza e assicurazioni
- Tipo corso di studio
- Laurea Magistrale
- Crediti
- 6.0
- Ripartizione oraria
- Ore Attività Frontale: 48.0
- Anno accademico
- 2016/2017
- Anno di erogazione
- 2017/2018
- Anno di corso
- 2
- Lingua
- ITALIANO
- Percorso
- CURRICULUM ECONOMICO
- Docente responsabile dell'erogazione
- CUCURACHI Paolo Antonio
- Sede
- Lecce
Descrizione dell'insegnamento
Nessuno
Strategic asset allocation and model portfolios
Investor risk profile
Performance evaluation
Risk monitoring
The objective of the course is to analyse quantitative tools and methodologies in order to build robust and efficient portfolios of financial assets. Starting from Modern Portfolio Theory of Harry Markowitz, the course deals with the pitfalls of this optimization procedure and suggests alternative models such as constrained optimization, resampling and the Black & Litterman approach.
The strategic asset allocation is the first step of the investiment process and must be followed by the definition of the risk profile of the investor and by an appropriate approach in order to select manager and products. This second step optimization is based on the the research of portfolios consistent with the strategic asset allocation and efficient (in a relative risk-return space). Moreover performance evaluation will be presented using ex post approaches (i.e. useful to rank mutual funds) and ex ante approaches (i.e. useful to build multimanager portfolios)
The course is delivered using traditional lectures and practical sessions using Matlab and Excel
Written exam (multiple choices, exercises and open questions). The oral exam is optional with +/- 3 marks starting from the evaluation of the written exam
Non ci sono differenze di esame tra studenti frequentanti e non frequentanti
Lo studente, disabile e/o con DSA, che intende usufruire di un intervento individualizzato per lo svolgimento della prova d’esame deve contattare l'ufficio Integrazione Disabili dell'Università del Salento all'indirizzo paola.martino@unisalento.it"
A web site of the course is available at intranet.unisalento.it where is available an example of the written exam
There is no required textbook for the course. Slides and course materials will be posted at intranet.unisalento.it
Semestre
Primo Semestre (dal 18/09/2017 al 31/12/2017)
Tipo esame
Obbligatorio
Valutazione
Orale - Voto Finale
Orario dell'insegnamento
https://easyroom.unisalento.it/Orario